7 Consejos Reales de Warren Buffett para Ganar Dinero: Evita los Mitos

El primer gran consejo: es que tu mayor ventaja competitiva es el tiempo.

Warren Buffett no hace trading, no mira pantallas todo el día, no salta de una acción caliente a otra. Una de sus frases más famosas es: «Nuestro periodo favorito para mantener una acción es para siempre». Pero no lo mal intérpretes, ese para siempre… hace referencia a mantener la acción siempre que la empresa siga siendo excelente. Mientras el resto del mundo intenta adivinar qué va a pasar la próxima semana, él compra pedazos de negocios extraordinarios y los conserva durante décadas. Algunos ejemplos claros de esta fórmula de inversión fueron sus compras en acciones como: Coca-Cola, American Express y Gillette entre otras. La clave es entender que a corto plazo el mercado es una máquina movida por emociones; y a largo plazo es una máquina para preservar y aumentar su valor real.

El segundo consejo es claro: invertir únicamente en los mercados que conoces.

Warren Buffett lo dice sin rodeos: «El riesgo viene de no saber lo que estás haciendo». Por eso él nunca metió un dólar en tecnología hasta que entendió y comprendió lo que significaba Apple hace pocos años. Y antes de Apple, Warren pasó de invertir en Google, Amazon, Microsoft, y todo lo relacionado con tecnología. Y vio cómo muchos perdían fortunas en la burbuja del 2000 conocida como la burbuja puntocom. Pregúntate siempre: ¿Si puedes explicar el negocio en el que estas por invertir a un niño de 10 años en menos de dos minutos? Si no puedes hacerlo, no inviertas en ese negocio. Tu ignorancia es el verdadero riesgo, no que la acción baje un 20 % en un mal día.

El tercer consejo es sagrado: nunca pierdas dinero.

Warren Buffet lo dijo literalmente: «Regla número 1: nunca pierdas dinero. Regla número 2: nunca olvides la regla número 1». Pero, ¿Por qué es tan obsesivo con esta regla? Es simple, y la respuesta está en las matemáticas. Si pierdes 50 %, necesitas ganar 100% solo para compensar. Si pierdes otro 50 %, necesitas ganar un 300% para volver al ruedo. Y muy pocos salen de ese agujero. Por eso Buffett siempre busca un margen de seguridad gigantesco: y solo invierte en empresas con ventajas competitivas claras, compradas a precios accesibles y que le brindan un colchón de protección, por si se llega a equivocar.

El cuarto consejo es: comprar negocios maravillosos a precios razonables, y no comprar negocios mediocres a precios maravillosos.

Un negocio maravilloso es aquel que, dentro de 10, 20 o 30 años va a seguir siendo rentable, casi sin importar quién esté al mando. Aunque suene a cliché, estos negocios son aquellas marcas que la gente ama ciegamente, con costos de operación bajos, y que se hacen más fuertes cuanto más grandes son. Coca-Cola, Apple, American Express, Moody’s… todas estas tienen lo que él llama un «foso económico». Incluso en ocasiones, cuando el mercado entra en pánico y bajan de precio, Buffett compra más de estos negocios.

El quinto consejo que aplica para casi todo el mundo es: si no tienes tiempo ni ganas de estudiar las empresas a fondo, simplemente compra un fondo indexado del S&P 500 de bajo costo y punto.

Lo ha repetido miles de veces y hasta hay quienes aseguran que lo puso por escrito en su testamento: el 90 % del dinero que deje a su esposa cuando el fallezca podría ir directo a un fondo indexado. Incluso en 2008 apostó un millón de dólares a que ningún grupo que pertenezca a los principales fondos de cobertura del mundo, batiría al índice del S&P 500 en 10 años. Y por supuesto Buffet ganó la apuesta. Y este índice funciona tan bien por una verdad desgarradora que muy pocos te cuentan, y es que después de comisiones, el 90% de los gestores profesionales pierden por apostar contra el mercado. Solo en crisis globales absolutas como la inmobiliaria de 2008 fue factible realizar tal acción, como demostró, Michael Burry.

El sexto consejo es algo mental: y trata sobre tener paciencia y una cabeza fría.

En ocasiones el mercado te va a asustar varias veces al año. Habrá pequeñas rupturas económicas, titulares apocalípticos, criptomonedas que suben 1000 %, acciones basura y memecoins… y el secreto está en quedarse tranquilo y no hacer tonterías. Buffett lo resume perfecto: «Sé temeroso cuando los demás son codiciosos y codicioso solo cuando los demás sean temerosos». La mayoría hace exactamente lo contrario: compra arriba y vende abajo. Y esa es la receta garantizada para perder tu dinero.

El séptimo consejo es matemático: y se trata de aprovechar el interés compuesto.

Buffett nunca ha pagado dividendos en su empresa o conglomerado multinacional, prefiere reinvertir cada dólar generado en más negocios excelentes. Para que te hagas una idea diez mil dólares puestos con él en su empresa en 1965 valen hoy más de trescientos millones de dólares. Casi todo ese crecimiento vino del interés compuesto, no de la genialidad de cada compra individual. En conclusión, reinvierte todo lo que puedas y deja que el tiempo haga el trabajo duro por ti.

Ahora bien, no todo lo que brilla es oro.

A continuación, desmontemos tres mitos que circulan por internet en relación a Warren Buffet y que han llamado mucho mi atención.

Mito 1: «Buffett dice que hay que diversificar muchísimo».

Esto es falso. De hecho, Buffet dice exactamente lo contrario: «La diversificación amplia es protección contra la ignorancia. No tiene mucho sentido si sabes lo que haces». Haciendo referencia directa a su consejo número 2.  

Mito 2: «Buffett nunca vende».

Esto es otra falsedad. Ha vendido decenas de veces: acciones de IBM, Phillips, de algunas aerolíneas en 2020, de Tesco, y Walmart entre otras… Vende sin drama cuando los fundamentos cambian, el precio se vuelve absurdo o la empresa deja de ser excelente como se expuso en el consejo número 1.

Y por último, el mito 3: los conocidos y llamativos «secretos de Warren Buffett para hacerse rico rápidamente».

Buffett lleva setenta años diciendo que hacerse rico rápidamente es la forma más segura de quedarse pobre de la noche a la mañana. Como ha quedado demostrado su camino es lento, aburrido y requiere disciplina y mentes de acero.

Finalmente, si me permites reducir todo en una sola frase y de mi autoría personal:

Compra negocios excelentes que entiendas perfectamente, a precios razonables, consérvalos durante décadas, reinvierte todos los dividendos, y no te dejes llevar por las emociones del momento. Si haces esto, las matemáticas y el tiempo harán el resto.